FISCAL - AHORRO DE FONDOS DE INVERSION

AHORRO CON LOS FONDOS DE INVERSIÓN

ØVentajas de los fondos

Sin intereses. Los fondos de inversión se caracterizan porque no satisfacen intereses periódicos a sus titulares, sino los rendimientos generados se van acumulando al principal, de forma que el titular los cobra cuando vende sus participaciones en el fondo. Apunte. Es en ese momento cuando se tributa en el IRPF por los rendimientos.

Tribute menos. Al no tener que pagar impuestos sobre la rentabilidad acumulada, el fondo supone una mayor revalorización respecto a otros productos financieros. Apunte. Además, también tiene ventajas fiscales.

-Dado que los tipos del IRPF han aumentado en 2012 y 2013, si vede sus participaciones a partir de 2014 tributara a un tipo inferior.

-También puede vender sus participaciones en un ejercicio en el que haya obtenido pérdidas por venta de otros activos, en cuyo caso los beneficios obtenidos por la venta del fondo se compensaran con dichas pérdidas.

Ejemplo: Usted va a invertir 300.000 euros, y no sabe si hacerlo en un fondo de inversión o en un plazo fijo. Vea la rentabilidad neta final (después del IRPF) considerando un tipo de interés del 4%, si efectúa el reintegro final pasados tres años:

Concepto	Fondo	Plazo Fijo
Rentabilidad	37.458	36.000(1)
IRPF(2)	-7.746	7.560
Total Neto	29.712	28.440

 

Ø¿Y la liquidez qué?

Venta parcial. No obstante, es posible que usted no quiera esperar hasta el final para cobrar los intereses, sino que prefiera cobrarlos de forma periódica. Pues bien, si invierte en fondos  también podrá obtener esa liquidez que necesita, y aun así seguirá pagando menos impuestos: tan solo  tendrá que vender un número suficiente de participaciones que le permitan obtener los “intereses” deseados. Apunte. Piense que al vender participaciones, sólo tendrá que pagar impuestos por diferencia entre lo que le costaron estas participaciones y lo que obtenga por ellas (la rentabilidad acumulada)

Ejemplo: En 2013 usted invierte 300.000 euros. Vea cuál será su tributación y el rendimiento neto que obtendrá en 2014 si opta por algunas de estas opciones:

·         Opción 1: Invierte en un plazo fijo que le da un interés bruto anual de 12.000 euros (el 4%) pagadero al final de cada año.

·         Opcion2: Invierte en un fondo que aumenta su valor en un 4% al año, y en 2014 vende participaciones por el importe de los intereses que usted quiere cobrar (12.000).

Concepto	12.000	12.000
Rendimiento	12.000	12.000
Rendimiento que tributa	12.000	462(1)
Tributación IRPF	2.400	88(2)
Neto percibido	9.600	11.912

Invertir en fondos de inversión le permitirá retrasar su tributación hasta el momento que le interese mas desde el punto de vista fiscal (por ejemplo, hasta que tenga pérdidas patrimoniales que compensar o hasta 2014, cuando los tipos serán más bajos)